第十條商業(yè)銀行評(píng)估法律與合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)，包括但不限于分析以下內(nèi)容：

　?。ㄒ唬┎①?gòu)交易各方是否具備并購(gòu)交易主體資格；

　?。ǘ┎①?gòu)交易是否按有關(guān)規(guī)定已經(jīng)或即將獲得批準(zhǔn)，并履行必要的登記、公告等手續(xù)；

　?。ㄈ┓煞ㄒ?guī)對(duì)并購(gòu)交易的資金來源是否有限制性規(guī)定；

　?。ㄋ模?dān)保的法律結(jié)構(gòu)是否合法有效并履行了必要的法定程序；

　　（五）借款人對(duì)還款現(xiàn)金流的控制是否合法合規(guī)；

　　（六）貸款人權(quán)利能否獲得有效的法律保障；

　?。ㄆ撸┡c并購(gòu)、并購(gòu)融資法律結(jié)構(gòu)有關(guān)的其他方面的合規(guī)性。

　　第十一條商業(yè)銀行評(píng)估整合風(fēng)險(xiǎn)，包括但不限于分析并購(gòu)雙方是否有能力通過以下方面的整合實(shí)現(xiàn)協(xié)同效應(yīng)：

　?。ㄒ唬┌l(fā)展戰(zhàn)略整合；

　?。ǘ┙M織整合；

　?。ㄈ┵Y產(chǎn)整合；

　?。ㄋ模I(yè)務(wù)整合；

　　（五）人力資源及文化整合。

　　第十二條商業(yè)銀行評(píng)估經(jīng)營(yíng)及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，包括但不限于分析以下內(nèi)容：

　　（一）并購(gòu)后企業(yè)經(jīng)營(yíng)的主要風(fēng)險(xiǎn)，如行業(yè)發(fā)展和市場(chǎng)份額是否能保持穩(wěn)定或呈增長(zhǎng)趨勢(shì),公司治理是否有效，管理團(tuán)隊(duì)是否穩(wěn)定并且具有足夠能力，技術(shù)是否成熟并能提高企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力，財(cái)務(wù)管理是否有效等；

　?。ǘ┎①?gòu)雙方的未來現(xiàn)金流及其穩(wěn)定程度；

　?。ㄈ┎①?gòu)股權(quán)（或資產(chǎn)）定價(jià)高于目標(biāo)企業(yè)股權(quán)（或資產(chǎn)）合理估值的風(fēng)險(xiǎn)；

　?。ㄋ模┎①?gòu)雙方的分紅策略及其對(duì)并購(gòu)貸款還款來源造成的影響；

　?。ㄎ澹┎①?gòu)中使用的固定收益類工具及其對(duì)并購(gòu)貸款還款來源造成的影響；

　?。﹨R率和利率等因素變動(dòng)對(duì)并購(gòu)貸款還款來源造成的影響。